Prévision directe des flux de trésorerie et prévision indirecte des flux de trésorerie : Quelle méthode convient le mieux à votre entreprise ?

Introduction

Dans la plupart des entreprises, les professionnels de la finance, en particulier les gestionnaires de trésorerie, sont chargés de la responsabilité cruciale de superviser les opérations financières, de maintenir la liquidité et d’atténuer les risques. Si vous êtes quelqu’un qui s’identifie à ces responsabilités, l’un des outils clés de votre arsenal doit être la prévision de trésorerie – un processus qui vous permet d’anticiper et de planifier les entrées et sorties de fonds.

Cependant, le chemin vers des prévisions de trésorerie précises est pavé de choix, l’un des plus importants étant la sélection entre deux approches distinctes : la prévision directe et la prévision indirecte.

Dans ce guide complet, nous approfondirons les subtilités de ces approches, en mettant en évidence leurs différences, leurs avantages, leurs défis et les meilleures pratiques. À la fin, vous aurez une compréhension claire de la méthode qui convient le mieux aux besoins de votre entreprise et de la façon de l’exploiter pour améliorer vos capacités de prévision de trésorerie.

Comprendre les prévisions de flux de trésorerie directes

La prévision directe des flux de trésorerie est le processus qui consiste à prédire combien d’argent vous allez recevoir et dépenser à l’avenir. Cette méthode de prévision vous aide à suivre les entrées de trésorerie (par ex. les ventes) et les sorties de trésorerie (par ex. les dépenses et les dettes) et vous aide à déterminer si vous aurez suffisamment d’argent pour une période donnée.

Bien que la prévision directe des flux de trésorerie vous fournisse des informations fiables pour une période limitée, elle est surtout efficace lorsqu’elle est combinée avec des techniques de prévision des flux de trésorerie à long terme pour une planification financière complète.

Méthodes de prévision directe des flux de trésorerie

Voici deux méthodes très populaires pour effectuer des prévisions de flux de trésorerie directes.

1. Analyse des recettes à venir : En utilisant cette méthode, vous devez analyser les entrées de trésorerie attendues des clients en fonction des factures, des bons de commande et des accords que vous avez conclus avec eux.
2. Analyse des paiements : Dans cette deuxième méthode, vous devez analyser les sorties de trésorerie prévues vers les fournisseurs et autres obligations que vous pourriez avoir.

Avantages des prévisions de flux de trésorerie directes

La méthode directe de prévision est non seulement facile à utiliser, mais elle vous aide également à repérer et à corriger rapidement tout problème de trésorerie avant qu’il ne devienne critique. Examinons certains de ses avantages :

1. Précision : La prévision directe s’appuie sur des données réelles, garantissant ainsi une prévision de flux de trésorerie très précise qui vous aide à mieux planifier vos finances.
2. Informations en temps réel : Cette méthode de prévision dépendant des activités financières actuelles, vous gagnez la capacité de réagir rapidement à tout changement inattendu.
3. Aperçus détaillés : La prévision directe offre une compréhension détaillée et granulaire des entrées et sorties de trésorerie, et vous aide à gérer efficacement la trésorerie.
4. Transparence opérationnelle : La prévision directe offre une vision claire de la santé financière et de l’efficacité opérationnelle de votre entreprise, et vous aide dans la prise de décision et la planification stratégique.

Limites de la prévision directe des flux de trésorerie

Bien que la prévision directe des flux de trésorerie ait ses avantages, certaines limitations peuvent rendre difficile la compréhension de l’exactitude de votre situation financière à long terme. Voici quelques limitations à garder à l’esprit :

1. Complexité des données : Lorsque vous utilisez la prévision directe, vous aurez besoin d’une solide configuration financière pour gérer efficacement la collecte et le traitement des données de transactions en temps réel.
2. Fluctuations : Gardez à l’esprit que les incertitudes du marché et de l’économie pourraient potentiellement rendre vos prévisions de trésorerie inexactes.
3. Les inexactitudes : Des erreurs dans l’enregistrement des transactions peuvent également compromettre l’exactitude des flux de trésorerie prévisionnels.
4. Vision à court terme : Les prévisions directes ont tendance à être plus axées sur des aperçus immédiats, donc pour une planification financière à long terme, vous pourriez devoir envisager d’autres approches offrant une perspective plus large.

Comprendre la prévision indirecte des flux de trésorerie

La prévision de trésorerie indirecte vous aide à considérer votre argent différemment en prenant en compte vos données financières passées telles que les ventes, les dépenses, les actifs, les dettes et la valeur des fonds propres. Elle prend même en compte la façon dont des éléments tels que l’amortissement (lorsque les biens que vous possédez perdent de la valeur) affectent votre argent au fil du temps.

Cependant, cette méthode de prévision est plus complexe que la méthode directe, car vous devez étudier attentivement vos états financiers, faire des estimations éclairées et créer un bilan qui vous aide à déterminer comment votre trésorerie évoluerait dans le temps.

Méthodes de prévision indirecte des flux de trésorerie

Il existe principalement trois méthodes de prévision indirecte largement utilisées : le Résultat Net Ajusté (RNA), le Bilan Pro Forma (BPF) et la Méthode de Reprise des Régularisations (MRR). Maintenant, chacune de ces méthodes a ses avantages et ses inconvénients, il vous faut donc choisir celle qui convient le mieux à votre entreprise.

1. Méthode du résultat net ajusté : Lorsque vous utilisez la méthode du résultat net ajusté, vous commencez par l’argent que votre entreprise a généré, appelé résultat net. Ensuite, vous rajoutez les éléments qui ne représentent pas de véritables sorties d’argent, comme l’argent que vous avez mis de côté pour plus tard mais que vous n’avez pas encore déboursé. Cela vous aide à voir combien d’argent réel vous allez avoir.
2. Méthode du bilan prévisionnel : Avec la méthode du bilan prévisionnel, vous examinez des parties spécifiques de vos registres financiers, comme le montant que les gens vous doivent et celui que vous devez aux autres. En comparant ces changements, vous pouvez déterminer la quantité d’argent que vous êtes susceptible de recevoir ou de dépenser.
3. Méthode de contrepassation des régularisations : Cette méthode change la façon dont vous examinez vos registres financiers. Au lieu de compter l’argent quand il est promis, on ne le compte que lorsqu’il est réellement entre vos mains. Cela vous permet de voir exactement combien d’argent réel entre et sort.

Avantages des prévisions de flux de trésorerie indirectes

Si votre entreprise a une structure de revenus complexe et de nombreuses transactions, la prévision indirecte des flux de trésorerie pourrait être un excellent moyen d’obtenir une image précise de vos flux de trésorerie dans le temps.

1. Vision à long terme : La prévision indirecte de trésorerie vous aide à visualiser votre flux de trésorerie sur une plus longue période, vous donnant une vision plus claire de vos besoins financiers futurs et de l’évolution possible de votre situation.
2. Perspectives stratégiques : Cette méthode vous fournit des modèles de flux de trésorerie et vous aide dans la planification à long terme, vous permettant ainsi de prendre des décisions plus éclairées pour l’avenir.
3. Moins de dépendance aux données : C’est pratique lorsque vous n’avez pas de chiffres en temps réel disponibles. Dans les situations où l’obtention de nombreuses données détaillées est difficile, la prévision indirecte peut tout de même fournir des informations précieuses.
4. Éléments non monétaires : La prévision indirecte vous aide également à comprendre comment les éléments qui ne sont pas de l’argent réel, comme les promesses de paiement et les accords, affectent votre flux de trésorerie réel.

Limites de la prévision indirecte des flux de trésorerie

Bien que la méthode indirecte de prévision des flux de trésorerie ait ses avantages, elle présente également certaines limites à prendre en compte. Selon la complexité de votre entreprise, l’utilisation de la méthode de prévision directe pourrait être un meilleur choix. Voici quelques points à retenir concernant les limites de la méthode indirecte :

1. Inexactitudes : La prévision indirecte suppose des relations cohérentes entre les éléments hors trésorerie et les flux de trésorerie, ce qui peut ne pas être vrai dans tous les cas.
2. Manque de précision : Elle pourrait ne pas capter les changements rapides dans votre flux de trésorerie aussi bien que la prévision directe, en particulier pour les situations à court terme.
3. Détails limités : La prévision indirecte de trésorerie ne vous donne pas de détails spécifiques sur la provenance ou la destination de votre trésorerie.
4. Estimations comptables : La précision de cette méthode dépend des estimations faites par les comptables sur les liens entre les flux financiers, ce qui peut s’avérer délicat si ces estimations ne sont pas correctes.

Comparaison des prévisions de trésorerie directes et indirectes

Les deux méthodes ont leurs forces et leurs faiblesses. La prévision directe excelle en précision et en informations en temps réel, tandis que la prévision indirecte offre simplicité et perspectives stratégiques plus larges. Le choix entre les deux dépend de la structure financière de votre organisation, de son secteur d’activité, de la disponibilité des données et des objectifs de prévision.

Aspect	Prévisions directes de flux de trésorerie	Prévisions de flux de trésorerie indirectes
Horizon temporel	Court terme (Immédiat à quelques mois)	Planification à court terme et à long terme
Que devrait-il montrer ?	Flux de trésorerie entrants et sortants au niveau des transactions	Tendances générales et changements attendus des flux de trésorerie
Comment est-il construit ?	Analyse des recettes et paiements à venir	Ajustement du résultat net ou utilisation des données du bilan
Avantages	1. Précision en temps réel	1. Vision à long terme
	2. Informations en temps réel	2. Insights stratégiques
	3. Aperçus opérationnels détaillés	3. Utile dans les scénarios à données limitées
	4. Transparence opérationnelle	4. Mise en évidence des impacts non monétaires sur les flux de trésorerie
Limites	1. Complexité des données	1. Suppose des relations cohérentes
	2. Sensible aux incertitudes du marché	2. Peut manquer de précision à court terme
	3. Erreurs potentielles dans l’enregistrement des données	3. Moins de granularité dans les flux de trésorerie spécifiques
	4. Focalisation à court terme	4. S’appuie sur des hypothèses comptables sous-jacentes

Quand faut-il utiliser chaque méthode ?

Réfléchissez à l’ampleur et à la complexité de votre entreprise avant de choisir une méthode de prévision. Si votre entreprise est petite et que vous n’avez pas eu beaucoup de rentrées d’argent, l’utilisation de la prévision directe pourrait être une bonne option. Mais si votre entreprise est complexe ou comporte de nombreuses opérations financières différentes, la prévision indirecte pourrait être plus appropriée.

Examinez les besoins de votre entreprise et les informations dont vous disposez. Si vous avez besoin de connaître votre situation financière à court terme ou si vous ne disposez pas d’anciens documents financiers, la prévision directe pourrait convenir. Mais si vous voulez voir comment votre argent évoluera sur le long terme et que vous disposez de nombreux détails, alors la prévision indirecte est un meilleur choix.

Si vous n’êtes pas sûr de la meilleure approche, demandez l’aide d’un professionnel. Quelqu’un qui connaît bien l’argent et les affaires, comme un directeur financier, peut examiner votre entreprise et vous dire quelle méthode fonctionnera le mieux.

Vous pouvez également choisir d’utiliser les deux méthodes ensemble. La combinaison des deux méthodes peut offrir une vue d’ensemble complète de la dynamique des flux de trésorerie. La prévision directe peut offrir une précision à court terme, tandis que la prévision indirecte peut contribuer à des perspectives stratégiques à long terme.

Comment utiliser les prévisions de trésorerie pour prendre des décisions commerciales intelligentes

La prévision des flux de trésorerie est l’un des moyens les plus efficaces pour protéger votre entreprise. Non seulement elle vous aide à prévoir les flux de trésorerie, mais elle vous donne aussi les informations nécessaires pour prendre les bonnes décisions. Voici quelques façons dont la prévision des flux de trésorerie vous aide à prendre des décisions intelligentes :

1. Gestion de la trésorerie : Les prévisions de trésorerie guident l’allocation des fonds pour garantir que votre organisation dispose de suffisamment de liquidités pour couvrir ses dépenses.
2. Opportunités d’investissement : Des prévisions précises peuvent vous aider à identifier les meilleures options d’investissement sans affecter les opérations quotidiennes.
3. Gestion de la dette : Les entrées de trésorerie prévues peuvent être utilisées pour planifier efficacement les stratégies de remboursement de la dette.
4. Budgétisation et planification : Les prévisions permettent une création précise du budget, alignant les dépenses sur les entrées de trésorerie attendues.
5. L’identification des potentielles insuffisances de trésorerie vous permet d’élaborer des plans d’urgence et des stratégies d’atténuation des risques.

Aller de l’avant avec la gestion des flux de trésorerie

Gérer la trésorerie à mesure qu’une entreprise se développe est extrêmement important. Vous voulez vous assurer d’avoir suffisamment d’argent pour couvrir les dépenses et investir dans la croissance. C’est là qu’intervient HighRadius. Le logiciel de Prévisions de trésorerie basé sur l’IA de HighRadius vous aide à prédire votre flux de trésorerie avec précision. Il se connecte à votre banque et à vos systèmes financiers pour recueillir automatiquement des données et vous aide à prendre de meilleures décisions financières tout en maintenant votre entreprise sur la voie du succès.

Voici comment le logiciel de Prévisions de trésorerie de HighRadius pourrait vous aider.

1. Planifiez l’inconnu avec les scénarios d’IA : Notre logiciel vous aide à anticiper ce qui pourrait se produire dans différentes situations. Ainsi, si le marché devient instable, vous pouvez ajuster vos plans pour éviter de manquer de liquidités.
2. Des décisions intelligentes pour plus de profits : Notre logiciel analyse les tendances de trésorerie et prédit leur évolution. Cela signifie que vous pouvez prendre des décisions judicieuses sur la façon d’utiliser votre argent et augmenter vos bénéfices.
3. Fini les conjectures grâce à l’automatisation : Notre logiciel élimine les approximations dans la comparaison des prévisions, des budgets et des résultats réels. Cela vous aide à déterminer ce qui fonctionne et ce qui ne fonctionne pas. De plus, vous pouvez zoomer sur différentes zones pour découvrir des opportunités de trésorerie cachées.

Dans l’économie en rapide évolution d’aujourd’hui, l’utilisation d’un logiciel de gestion de trésorerie basé sur l’IA est une évidence. Il s’améliore constamment, devenant plus précis dans la prévision des flux de trésorerie grâce aux informations en temps réel. Cela le rend extrêmement fiable. De plus, cela vous fait gagner du temps et réduit le stress en gérant les aspects complexes de la gestion financière. Donc, si vous voulez que votre entreprise prospère quelles que soient les circonstances, adopter un logiciel basé sur l’IA pour les prévisions de trésorerie est la voie à suivre. Vous souhaitez en savoir plus ? Découvrez le logiciel de prévision de trésorerie HighRadius

FAQ 

Comment faire des prévisions de flux de trésorerie ?

Pour créer une prévision de trésorerie, projetez les entrées et sorties de trésorerie attendues sur une période spécifique. Estimez les sources de revenus (ventes, investissements) et les dépenses sortantes (fournitures, factures). Déduisez les sorties des entrées pour prédire les fluctuations de trésorerie et assurer une liquidité adéquate. Mettez à jour et ajustez régulièrement pour garantir l’exactitude.

Comment calculez-vous le flux de trésorerie indirect ?

Le flux de trésorerie indirect est calculé en ajustant le résultat net avec les charges hors trésorerie, les variations du fonds de roulement et d’autres activités opérationnelles. Il commence par le résultat net, puis intègre les variations des comptes du bilan pour dériver le flux de trésorerie réel provenant des activités d’exploitation.

Quelle est la meilleure façon de prévoir les flux de trésorerie ?

La meilleure façon de prévoir les flux de trésorerie consiste à analyser les données historiques, à projeter les revenus et les dépenses futurs, à prendre en compte les tendances du marché et à ajuster en fonction des incertitudes potentielles. L’utilisation de logiciels financiers et la consultation d’experts peuvent améliorer la précision et la fiabilité des prévisions. La révision et la mise à jour régulières des prévisions sont cruciales pour leur efficacité.

La plupart des entreprises utilisent-elles la méthode directe ou indirecte pour le flux de trésorerie ?

La plupart des entreprises utilisent la méthode indirecte pour présenter leurs tableaux de flux de trésorerie, car elle fournit un rapprochement entre le résultat net et le flux de trésorerie provenant des activités d’exploitation. Cette méthode est privilégiée en raison de sa simplicité et de sa conformité aux pratiques comptables standard.

Quelle méthode est préférable : le flux de trésorerie direct ou indirect ?

Il n’y a pas de choix intrinsèquement meilleur entre les méthodes de flux de trésorerie directe et indirecte ; les deux fournissent des indications sur la santé financière d’une entreprise. La méthode directe montre les entrées et sorties de trésorerie directement, tandis que la méthode indirecte ajuste le résultat net. Les entreprises utilisent souvent la méthode indirecte pour sa simplicité, mais la méthode directe offre des informations plus détaillées.